Merkez Bankası, yılın ilk Finansal İstikrar Raporu'nu geçen hafta içinde yayımladı. Son dönemde sıkça gündeme gelen kredi faizlerinin borçluluk yapısı ve oranları üzerindeki etkisini gözlemlemek açısından oldukça önemli verilerin raporun içerisinde yer aldığını görüyoruz. Raporun içeriği oldukça zengin ve detaylı. Detaylara bakmadan önce hemen özet olarak belirteyim: Turkiye'de hanehalkı borc?lulugu, gelis?mis? ve gelis?mekte olan ekonomilerdeki ortalamasının belirgin bir şekilde altında seyrediyor. Hatta son dönemde hanehalkı borcunun GSYİH'ya oranında ciddi bir düşüş var. Örneğin 2020 yılında 17'lerde olan bu oran 2024 yılının ilk çeyreğinde 11,4'e düşmüş. Diğer yandan konut kredilerinin GSYİH'ya oranı ise sadece 1,5. Elbette bundaki ana etken bir yandan yüksek faizler olurken diğer yandan Türkiye'de gerçek manada mortgage kredi uygulamasının olmaması. Konut hariç bireysel kredilerin GSYİH'ya oranı ise 9,7. Hanehalkı finansal borçlarının detayına baktığımızda ihtiyaç ve konut kredilerinin GSYİH'ya oranı 2012- 2019 yılları ortalamasının oldukça altına gerilemişken bireysel kredi kartı borçlarının (BKK) tarihsel ortalamasının oldukça üstüne çıktığını görüyoruz. Bu durum yazımdaki grafikte de paylaştığım üzere hanehalkı finansal borçların dağılımını belirgin şekilde değiştirmiş durumda. Son verilere göre BKK'nın hanehalkı borçları içindeki payı ciddi bir şekilde artmaya devam ediyor. Hanehalkı borç yapısındaki bu